海通国际：维持龙源电力“优于大市”评级 目标价降至10.81港元

海通国际发布研究报告称，维持龙源电力（00916）“优于大市”评级，预计2023至25年的收入为418.5亿、477.4亿及531亿元，纯利则分别为75.7亿、95.2亿及114.5亿元，目标价由11.75港元微降至10.81港元。

报告中称，公司首三季收入281亿元人民币（下同），同比跌6.99%，当中，风电业务收入同比升3.53%至208.6亿元，热电收入跌34.17%至62.1亿元。首三季纯利61.1亿元，同比增14.1%。第三季集团收入82.5亿元，同比减少3.4%；季度纯利同比增12.6%至11.5亿元。

该行表示，集团的风电、太阳能(000591)项目储备充足，安装有望加快。截至今年第三季末，累计已安装产能达32.8GW，其中风电装置产能26.8GW，火电装置产能1.9GW，光伏及其他再生能源装置产能4.1GW。今年上半年，公司新签开发协议29.34GW，同比增77.94%。